フィットイージーの概要

フィットイージー
市場:東S (サービス業)
事業内容:アミューズメントフィットネスクラブの運営、企画、FC展開事業

フィットイージーのIPO(新規上場)日程関連

仮条件決定日 2024/07/03 (水)
BB期間 開始: 2024/07/05 (金) ~ 終了: 2024/07/11 (木)
公募価格決定 2024/07/12 (金)
購入申込期間 開始: 2024/07/16 (火) ~ 終了: 2024/07/19 (金)
上場予定日 2024/07/23 (火)

フィットイージーのIPO(新規上場)基本情報

公募株式数 総計:4,300,000株
(公募:900,000株 / 売出:3,400,000株)売出株式比率:79.1%
O.A.分 645,000株 (O.A.=オーバーアロットメント)
発行済株数 15,840,000株 (上場時、公募株数含む)
OR 31.2% (オファリング・レシオ、OA分含む計算)
想定価格 950円
仮条件価格 950~990円 (変動率:0.0%+4.2% やや強気 )
※公開価格が仮条件の上下20%超えまで可能性あり
760~1,188円
公募価格 990円(想定価格との差:+40円 / +4.2%
IPOの資金用途 直営店の新規出店に係る設備投資資金、ホームページの拡充、基幹システムの更新、アプリ開発に係る設備投資資金、新規採用に係る人材投資資金として充当し、残額は借入金の返済資金の一部として2026年10月期までに充当する予定

フィットイージーのIPO価格マトリックス(価格・吸収金額・時価総額)

想定価格 公開価格 初値 現在値
株価 950円 990円
+40円
- -
変化率 +4.2% - -
吸収金額 46.9億円 48.9億円
+1.97億円
-
時価総額 150億円 156億円
+6.33億円
- -
※左から右へ時系列的に並んでいます。増減比は左のカラム(行)に対するものです。
※吸収金額はOA(オーバーアロットメント)分を含んで計算しています。

フィットイージーの取り扱い証券会社と引受割合・シンジケート

主幹事証券
幹事団と割当
証券会社名 割当数 割当(%) 抽選配分
大和証券 3,934,500株 91.50% 3,935枚
SBI証券 64,500株 1.50% 290枚
マネックス証券 64,500株 1.50% 645枚
野村證券 64,500株 1.50% 58枚
みずほ証券 64,500株 1.50% 65枚
楽天証券 43,000株 1.00% 430枚
松井証券 21,500株 0.50% 215枚
岡三証券(岡三オンライン) 21,500株 0.50% 22枚
東海東京証券 21,500株 0.50% 22枚
(その他: SBIネオトレード証券 大和コネクト証券)
※抽選配分は過去の個人投資家への同一条件抽選状況をもとに、およその配分量を算出したものです。

企業データ

会社名 フィットイージー
所在地 岐阜県岐阜市本町三丁目2番地1
設立 2018年07月02日
従業員数 43人
監査法人 仰星監査法人

フィットイージーの概況(直近の経営指標、業績予想)

フィットイージーの経営指標グラフ
・単独(単位・千or百万)
決算期 売上
変化率
経常利益
変化率
当期利益
変化率
純資産
総資産
2019/10
(単・2期)
1,037,011 72,314 57,256 83,625
1,427,953
2020/10
(単・3期)
1,589,187
53.2%
116,098
60.5%
83,043
45.0%
166,669
2,358,523
2021/10
(単・4期)
2,443,987
53.8%
91,831
-20.9%
48,188
-42.0%
214,858
2,710,244
2022/10
(単・5期)
3,145,298
28.7%
442,980
382.4%
36,806
-23.6%
351,665
3,353,713
2023/10
(単・6期)
4,481,348
42.5%
1,094,679
147.1%
722,443
1,862.8%
1,074,108
4,106,807
1株あたりに基づく指標
・単独
決算期 EPS BPS 配当
2019/10(単・2期) 57,256.26 83,625.74 0
2020/10(単・3期) 83,043.92 166,669.66 0
2021/10(単・4期) 48,188.96 214,858.62 0
2022/10(単・5期) 3.68 23.54 0
2023/10(単・6期) 48.36 71.89 0
予想PER 15.52倍 (2024/10単・参考EPS:61.22・想定価格950円ベース)
予想PBR 5.29倍 (2024/10単・参考BPS:179.74・想定価格950円ベース)
予想配当 12.63円(2024/10)

フィットイージーの上場前既存株主の状況(ロックアップ・ベンチャーキャピタル保有状況)

氏名 株数(株) 割合(%) ロックアップ
株式会社オリーブ 8,000,000
(500,000:6.3%)
51.73 180日
國江仙嗣 6,450,000
(2,900,000:45.0%)
41.70 180日
中森勇樹 300,560 1.94 180日
國江紀久 200,000 1.29 180日
守田拓記 104,150 0.67 180日
星野秀人 77,350 0.50 継続所有
新谷永 77,350 0.50 継続所有
藤原祐次 54,150 0.35 継続所有
フィットイージー社員持株会 40,000 0.26 180日
國江孝太 38,680 0.25 180日
既存株主総計(15) 15,466,010 100 対象 12,066,010株
カバー率 100.00%
※上位10名までを表示。株数のカッコ内は売出放出数と割合。
※ベンチャーキャピタルの名称を青色で表示
VC推定保有(0)
(内ロックアップ)
0株
0株(0.00%)

フィットイージーのストックオプション(新株予約権)の状況

総会決議 対象株数(株) 行使価格(円) 行使期間
2022-10-25 278,480 21 (自)2024-11-01~(至)2032-09-30
2023-10-20 247,530 14 (自)2025-11-01~(至)2033-09-30
SO総計(2) 526,010 上場時算入 0株
※上場時に対象となるストックオプションの対象株数を青色で表示

フィットイージーの初値予想・評価・BBスタンス・初値結果関連

BB参加姿勢 評価:6点 (B:やや積極的)
初値予想
(BB開始時)
1,500円(想定価格比: +550円/+57.9%
直前予想
(上場前)
まだ更新していません
※評価はS~Dまで、初値予想はBB開始時と上場前直前に行っています。
・新規承認時の第一印象 6点 (B:やや積極的)
AI顔認証で全国どこでも顔パスで使えたり、フィットネススタイルも楽しみながらというものが多いアミューズメント型フィットネスクラブ。普通に楽しいサービスがたくさんあって流行りそう。

創業6年で全国に加速度的に増殖中。

IPO初値的にはスタンダード上場、吸収金額の大きさ、売出多くオファリングレシオの高さなど気になるところだが、パッと見、楽しそうで期待したくなる事業なだけに人気になりそう。
・ブックビルディング姿勢に対するコメント
1.注目度…全般的なIPOとしての注目

アミューズメントフィットネスクラブという「楽しさx自分磨き」を取り入れた特別感のある会員クラブが特徴
岐阜県に本店があり、東海地方から全国に拡大中。

特徴的なフィットネスクラブとして注目を集めそう。

上場日は単独上場で、他のIPOとは少し離れている点も注目度で後押し。

2.割安性…PER,PBRなど財務情報、価格設定から

2024年10月度、単体予想EPSは61.22。
想定価格950円から計算される予想PERは約15.52倍。

急成長と遂げていることを考慮すれば、特に問題のない価格設定。
仮条件はやや強気で、上限超えで1,188円まで可能性があるのは気になるところ。

3.規模…吸収金額と市場、売り圧力関係

吸収金額は約46.9億(想定価格ベースOA分含む)のやや大型IPO
上場市場は東証スタンダード市場上場。主幹事は大和証券。

売出株式比率79.1%と売出多め。オファリング・レシオもやや高めの標準範囲。
ベンチャーキャピタルなどからの出資はなく、創業者の一旦の出口上場とはなっている。

ロックアップは価格解除無しで固く、追加売の懸念は薄い。

ストック・オプションの未行使残は21円や14円と安く、株数は約53万株と多いが、
とりあえず上場時は行使期間に入っていない。11月から一部行使期間なので、この時期の売り圧は考慮したい。

スタンダード上場で吸収金額の大きさが気がかり、
面白そうな事業なので、それなりに人気を集めそうだが、上場時に買い急ぐような銘柄ではないか?

需給面は中立と判断。

4.業種…人気化しそうな業種か?魅力があるかなど

面白いスタイルのジム運営だが、急成長の割にはスタンダード上場、本店岐阜店など地味なイメージな部分もある。
個人的にには伸びそうと考えるが、株価は結局、動意づくかどうか(需給で決まる)ので、大衆の反応が難しい。

顔認証システム、特別会員感、アミューズメントとジムの融合と新世代のジムのイメージはある。
しかし、意外と真似できそうなビジネスモデルでもあり、スケールがどこまでできそうかの読みは必要。

フランチャイズ運営企業の上場以降の業績なども参考に、先々の魅力は考えたい。

5.評価…総合的評価や特記的事項を含める

面白そうという話題性が上場時には勝つのではないか?とみて最終B評価とする。
吸収金額の大きさ・売出の多さなど初値視点では気になる部分もあるが、参加して楽しめるIPOではありそう。

ジム系銘柄と割安性で指標比較しても妥当なレベルであるし、
それならばちょっと面白みがあって伸びてきているジム銘柄の株は持ちたくなる心情。

居抜きでコンパクトな24時間運営ジムが、たくさん登場している世の中、
さらにアミューズメントやリラックスも付随した形の会員ジムはまだまだスケールのキャパシティがあると感じる。

全体考察
総合得点は6点で、私のBBスタンスはB評価です

フィットイージーへのみんなの初値予想

初値的中で最大2000円分のアマゾンギフト券をゲット!皆さんの初値予想の投稿をお待ちしています。
現在の読者予想件数:58件
読者予想サマリ 平均値:1,510円 | 中央値:1,479円 | 補正値:1,510円
最高:2,200円 >>>> 最低:915円
hanpa様(2024/07/14) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:1,580円(公募価格比:+590円)
ぎゃーふぶ様(2024/07/13) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:1,680円(公募価格比:+690円)
SBIあざ〜す
ほいみん様(2024/07/13) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:1,415円(公募価格比:+425円)
ピタリ賞ねらいです
高齢者投資歴60年の感性様(2024/07/13) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:1,785円(公募価格比:+795円)
上場時からこれだけの業績ならつぎの決算発表まで売れません。
りきちゃん様(2024/07/13) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:1,468円(公募価格比:+478円)
超順調
バナくん様(2024/07/13) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:1,780円(公募価格比:+790円)
大和から沢山もらえるのを期待しています。
CYO様(2024/07/11) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,270円(公募価格比:+280円)
手堅く上がるかな
n2様(2024/07/11) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,373円(公募価格比:+383円)
まともなIPOと感じました
haru様(2024/07/10) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,350円(公募価格比:+360円)
上がると思います。
ニャンクフー様(2024/07/10) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,511円(公募価格比:+521円)
愛読者様(2024/07/08) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,500円(公募価格比:+510円)
そこそこで
かっきー様(2024/07/08) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,479円(公募価格比:+489円)
これくらいはいくでしょうね。
yupa様(2024/07/08) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:1,080円(公募価格比:+90円)
時価総額的にはこの程度か。
チマサンチュ様(2024/07/07) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,800円(公募価格比:+810円)
上限突破はやめて
ラプラシアン様(2024/07/07) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,200円(公募価格比:+210円)
吸収金額50億は重い
LucasKanade様(2024/07/07) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,400円(公募価格比:+410円)
フィットネスは評価的にどうなんだろうと疑問はありますが、業績が良いです
切り干し大根様(2024/07/07) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,300円(公募価格比:+310円)
地合いが良ければもっと上狙えますね
ハフ様(2024/07/07) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,500円(公募価格比:+510円)
成長性高くまあまあ行くか
スティンガー様(2024/07/07) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,380円(公募価格比:+390円)
上限超えの1,188円にさえならなければ大丈夫かなと。
みんすくみ様(2024/07/07) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,220円(公募価格比:+230円)
上限突破は当たったひとが損するのでやめてほしいです
米国財政破綻様(2024/07/06) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:950円(公募価格比:-40円)
米国リスク
UG様(2024/07/06) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,250円(公募価格比:+260円)
悪くはないけどチョコザップに勝てるか
だるたにあん様(2024/07/06) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,680円(公募価格比:+690円)
上場で得た資金で、さらに成長しそう
まつ様(2024/07/05) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,100円(公募価格比:+110円)
大和証券で当選期待します。
しょくぱん様(2024/07/05) スタンス:(A) メルアドなし BB期間終了前
予想値:1,580円(公募価格比:+590円)
業績が良い
hal様(2024/07/05) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,550円(公募価格比:+560円)
欲しいです
my20001様(2024/07/04) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:1,360円(公募価格比:+370円)
そろそろ上限突破が来るでしょうか
レモンパン様(2024/07/04) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,390円(公募価格比:+400円)
少し地味な感じ。
おひなさま様(2024/07/04) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,310円(公募価格比:+320円)
IPOげっとしたい
あつし様(2024/07/03) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,250円(公募価格比:+260円)
機関が買い漁ることはないだろうから
たわし様(2024/07/03) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,850円(公募価格比:+860円)
このぐらいで
色違いのベトベトン様(2024/07/03) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:1,110円(公募価格比:+120円)
ここが1発目なら良かったけどカドスがちょっと邪魔だなぁ
無問題様(2024/07/03) スタンス:(なし) メルアドなし BB期間終了前
予想値:1,312円(公募価格比:+322円)
mu-mu2様(2024/06/27) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:1,290円(公募価格比:+300円)
スタンダード市場が微妙かな
あがすたす様(2024/06/26) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,450円(公募価格比:+460円)
アフターコロナの健康意識の高まりを背景に業績も好調のようですのでこのくらいかと。
カサブランカ様(2024/06/25) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:1,100円(公募価格比:+110円)
前評判とはいかず、期待外れ


フレディ様(2024/06/25) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:2,010円(公募価格比:+1,020円)
イージー
CARPおじさん様(2024/06/25) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:1,910円(公募価格比:+920円)
最近の新規公開株の初音低迷にはうんざり!
この辺で流れを変えたい...
みよぶー様(2024/06/24) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:1,250円(公募価格比:+260円)
予想はイージーじゃないけどね
こめこめ様(2024/06/24) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,980円(公募価格比:+990円)
事業の飽和状況は懸念されるが、他社と差別化もされているし、日本のフィットネス人口自体には、まだまだ成長の余地あり。期待も込めて。
ユニバーサル様(2024/06/24) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,100円(公募価格比:+1,110円)
お洒落な店舗で設備も充実してて、ゴルフの練習と筋トレ出来るなんて最強。これから店舗数も増えて期待できそう。
ブッチの王様様(2024/06/24) スタンス:(S) メルアドなし BB期間終了前
予想値:2,000円(公募価格比:+1,010円)
追加料金無しで何度でもゴルフの練習もでき、一緒に筋トレも!最強ですね、スコアアップと一緒に株価も上がりそう!
しょうへい様(2024/06/24) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,800円(公募価格比:+810円)
ルイコスタ様(2024/06/24) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:930円(公募価格比:-60円)
新しい形態のジムで期待できるが吸収金額をこなせるか。
おばあちゃんの予想様(2024/06/24) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,550円(公募価格比:+560円)
舞い上がれー
欲しいですね
こば様(2024/06/24) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:915円(公募価格比:-75円)
この事業は業績がよくても市場は飽和状態にあり設備投資資金もかかる。
hakio様(2024/06/23) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,713円(公募価格比:+723円)
nisecampany
秋葉山様(2024/06/21) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,650円(公募価格比:+660円)
予想屋ナイス様(2024/06/20) スタンス:(B) メルアドなし BB期間終了前
予想値:2,000円(公募価格比:+1,010円)
ここは期待したいです
金玉乱太郎様(2024/06/20) スタンス:(A) メルアドなし BB期間終了前
予想値:2,000円(公募価格比:+1,010円)
昨日、目論見書を読み終えました。
読み終えた後、なんだか体が熱くなっているように感じ、気づくと皇居を走っていました。同社の事業内容・経営方針に感化されてしまったみたいです。

しかし皇居を走っていると、ランナーの多さに驚きます。
たまに行くジムを見渡してもも一昔前に比べて明らかに人数が多くなっています。
コロナ以降の健康への関心の高まりは誰もが感じていると思いますし、この銘柄も人気化するでしょうね。
ussy77様(2024/06/20) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,760円(公募価格比:+770円)
五十二様(2024/06/20) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,200円(公募価格比:+1,210円)
551様(2024/06/19) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,551円(公募価格比:+561円)
大幅アップ
田沼様(2024/06/19) スタンス:(A) メルアドなし BB期間終了前
予想値:1,600円(公募価格比:+610円)
業績が魅力的
ロックアップも180日かかっている
SS様(2024/06/19) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,450円(公募価格比:+460円)
東海地方ではかなり強い。
10burger様(2024/06/19) スタンス:(S) メルアドなし BB期間終了前
予想値:1,580円(公募価格比:+590円)
とにかく成長性・収益性が高い。出店数から伸び代もあると思う
津田様(2024/06/19) スタンス:(S) メルアドなし BB期間終了前
予想値:1,900円(公募価格比:+910円)
フィットネス人口だけでなくゴルフ層やサウナ層等々、他の市場のユーザーも入ってくるとなると強いと思う
成長率も高い
きむ様(2024/06/19) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:1,150円(公募価格比:+160円)
少し上
※ 情報は更新・訂正されている可能性がありますので、詳細は企業ホームページ・目論見書などで確認してください。