ロジザードの概要

ロジザード
[4391]ロジザード
市場:東M (情報・通信業)
事業内容:在庫管理システムのクラウドサービスによる提供

ロジザードのIPO(新規上場)日程関連

仮条件決定日 2018/06/14 (木)
BB期間 開始: 2018/06/18 (月) ~ 終了: 2018/06/22 (金)
公募価格決定 2018/06/25 (月)
購入申込期間 開始: 2018/06/26 (火) ~ 終了: 2018/06/29 (金)
上場予定日 2018/07/04 (水)

ロジザードのIPO(新規上場)基本情報

公募株式数 総計:830,000株
(公募:400,000株 / 売出:430,000株)売出株式比率:51.8%
O.A.分 124,500株 (O.A.=オーバーアロットメント)
発行済株数 3,061,500株 (上場時、公募株数含む)
OR 31.2% (オファリング・レシオ、OA分含む計算)
想定価格 770円
仮条件価格 800~900円 (変動率:+3.9%+16.9% 超強気 )
公募価格 900円(想定価格との差:+130円 / +16.9%
IPOの資金用途 事業拡大のため、「ロジザード ZERO」及び「ロジザード OCE」のクラウドサービスに係るソフトウェアの開発の資金。データセンターに係るサーバー等のクラウド監視機能(システム監視やネットワーク監視を行い、障害を検知する機能)の強化及び作業委託費用の資金、自社WEBサイトに係る費用、自社製品の広告費及び展示会の費用、優秀な人材の確保等を目的とした採用活動費(求人広告、採用コンサルティング費用、研修費用及び人件費など)、在庫管理システム事業のための原価管理システム等の社内システムの整備に係る資金、海外市場調査に係る資金。 借入金返済。

ロジザードのIPO価格マトリックス(価格・吸収金額・時価総額)

想定価格 公開価格 初値 現在値
株価 770円 900円
+130円
2,500円
+1,600円
1,138円
(-1,362円)
変化率 +16.9% +177.8% -54.5%
吸収金額 7.34億円 8.59億円
+1.24億円
23.8億円
+15.2億円
時価総額 23.5億円 27.5億円
+3.97億円
76.5億円
+48.9億円
37.4億円
-39億円
※左から右へ時系列的に並んでいます。増減比は左のカラム(行)に対するものです。
※吸収金額はOA(オーバーアロットメント)分を含んで計算しています。

ロジザードの取り扱い証券会社と引受割合・シンジケート

主幹事証券
幹事団と割当
証券会社名 割当数 割当(%) 抽選配分
野村證券 747,000株 90.00% 672枚
SMBC日興証券 33,200株 4.00% 33枚
SBI証券 16,600株 2.00% 75枚
みずほ証券 16,600株 2.00% 17枚
岡三証券(岡三オンライン) 16,600株 2.00% 17枚
(その他: 岡三オンライン)
※抽選配分は過去の個人投資家への同一条件抽選状況をもとに、およその配分量を算出したものです。

企業データ

会社名 ロジザード
所在地 東京都中央区日本橋人形町三丁目3番6号
設立 2001年07月16日
従業員数 72人
監査法人 有限責任あずさ監査法人

ロジザードの概況(直近の経営指標、業績予想)

ロジザードの経営指標グラフ
・単独(単位・千or百万)
決算期 売上
変化率
経常利益
変化率
当期利益
変化率
純資産
総資産
2013/06
(単・13期)
568,981 19,441 11,689 129,504
396,029
2014/06
(単・14期)
682,434
19.9%
56,680
191.5%
38,129
226.2%
167,633
463,870
2015/06
(単・15期)
852,675
24.9%
68,739
21.3%
50,105
31.4%
228,739
482,704
2016/06
(単・16期)
1,010,035
18.5%
77,589
12.9%
50,173
0.1%
286,787
506,841
2017/06
(単・17期)
1,069,188
5.9%
97,744
26.0%
66,582
32.7%
353,369
558,304
・連結(単位・千or百万)
決算期 売上 経常利益 当期利益 純資産
総資産
2016/06
(連・16期)
1,010,035 74,042 46,626 282,422
503,941
2017/06
(連・17期)
1,073,681
6.3%
87,875
18.7%
56,713
21.6%
339,690
546,137
2018/06
(連・18期)
1,319,000
22.8%
129,000
46.8%
78,000
37.5%
0
0
1株あたりに基づく指標
・単独
決算期 EPS BPS 配当
2013/06(単・13期) 29,432.83 29,432.83 0
2014/06(単・14期) 38,098.56 38,098.56 0
2015/06(単・15期) 46,209.94 46,209.94 0
2016/06(単・16期) 110.83 110.83 0
2017/06(単・17期) 136.56 136.56 0
・連結
決算期 EPS BPS 配当
2016/06(連・16期) 18.57 109.14 --
2017/06(連・17期) 21.91 131.28 --
2018/06(連・18期) 30.24 243.84 --
予想PER 25.46倍 (2018/06連・参考EPS:30.24・想定価格770円ベース)
予想PBR 3.16倍 (2018/06連・参考BPS:243.84・想定価格770円ベース)
予想配当 --(2018/06)

ロジザードの上場前既存株主の状況(ロックアップ・ベンチャーキャピタル保有状況)

氏名 株数(株) 割合(%) ロックアップ
フューチャー株式会社 894,500 31.29 90日
金澤 茂則 359,500 12.57 90日
小川 武重 300,000
(300,000:100.0%)
10.49
株式会社コンテック 288,000 10.07 90日
創歩人ホールディングス株式会社 225,000
(10,000:4.4%)
7.87 90日
金澤 卓美 75,000
(75,000:100.0%)
2.62
遠藤 寛志 75,000
(5,000:6.7%)
2.62 90日
遠藤 史織 75,000
(5,000:6.7%)
2.62 90日
遠藤 えみ子 75,000
(5,000:6.7%)
2.62 90日
吉野 明寿 60,000
(30,000:50.0%)
2.09 90日
既存株主総計(45) 2,858,000 100 対象 2,121,000株
カバー率 87.36%
※上位10名までを表示。株数のカッコ内は売出放出数と割合。
※ベンチャーキャピタルの名称を青色で表示
VC推定保有(0)
(内ロックアップ)
上場前:0株
売出後:0株
0株(0.00%)

ロジザードのストックオプション(新株予約権)の状況

総会決議 対象株数(株) 行使価格(円) 行使期間
2009-04-16 43,500 200 (自)2011-05-01~(至)2018-04-30
2018-04-16 197,500 240 (自)2019-07-01~(至)2027-06-28
SO総計(2) 241,000 上場時算入 0株
※上場時に対象となるストックオプションの対象株数を青色で表示

ロジザードの初値予想・評価・BBスタンス・初値結果関連

BB参加姿勢 評価:9点 (A:積極的)
初値予想
(BB開始時)
2,700円(想定価格比: +1,930円/+250.6%
直前予想
(上場前)
2,100円(公募比: +1,200円/+133.3%
初値 2,500円(公募比: +1,600円/+177.8%
※評価はS~Dまで、初値予想はBB開始時と上場前直前に行っています。
・新規承認時の第一印象 9点 (A:積極的)
マザーズ・小型・人気業態(ビジネス向けサービス提供)。
連続増益増収で業績良し。

単価も安く積極的に欲しい銘柄。
・ブックビルディング姿勢に対するコメント
1.注目度…全般的なIPOとしての注目

EC市場の成長とともに在庫関係の重要性は増すところに、クラウド管理できるサービス。
IPOでビジネス向けASPは人気。

マザーズ・小型、7月1番手ということで注目度は高い。

2.割安性…PER,PBRなど財務情報、価格設定から

2018年6月度、連結予想EPSは30.24円。
想定価格770円から計算される予想PERは約25.46倍。

成長力や業種から考えれば、まだまだ倍程度までは高くでも良い程度の印象
単価も安くよく抑えられた価格設定ではないだろうか?
ただし仮条件の上限は900円なので、すでに17%高いところからのスタートになりそう。

3.規模…吸収金額と市場、売り圧力関係

吸収金額は約7.34億円(想定価格ベースOA分含む)の小型IPO。
上場市場は東証マザーズ。主幹事は野村證券。

公募売出比は約半々。オファリングレシオも標準程度。

既存株主にベンチャーキャピタルからの出資は見られない。
ストックオプションの未行使残も上場時算入無しで上場後の売り圧力が見られない。

需給面もかなり良好で、圧倒的買い圧力で始まりそう。

4.業種…人気化しそうな業種か?魅力があるかなど

ネットショップの増加により、配送(運送)・在庫場所(ロジ系)、そして在庫管理は重要なビジネステーマ
クラウドで在庫管理をというのは今後も需要が見込まれると感じる。

IPO的にもこの類の銘柄は、好調に推移するものが多く人気しそう。

5.評価…総合的評価や特記的事項を含める

欠点のほぼないIPO。敢えて重箱の隅をつつくと単価が安いので1枚あたりの利益が少ない。
野村證券主幹事ということで枚数が多くても、手に入りにくいというところか?

業績はやや鈍化しているようにも見えるかも知れないが、18期を迎える中、
毎期増収増益を記録しているのは、かなり評価したいところ。

ビジネス的には期待度も高いと思うので、初値も中長期的なセカンダリーも注目しておきたいと感じる。

全体考察
総合得点は9点で、私のBBスタンスはA評価です

ロジザードへのみんなの初値予想

初値的中で最大2000円分のアマゾンギフト券をゲット!皆さんの初値予想の投稿をお待ちしています。
ロジザードの初値予想投票は締め切りました。
現在の読者予想件数:80件
読者予想サマリ 平均値:2,833円 | 中央値:2,900円 | 補正値:3,026円
最高:7,290円 >>>> 最低:777円
みかん55様(2018/06/29) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:3,600円(公募価格比:+2,700円)
alfort様(2018/06/29) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:2,100円(公募価格比:+1,200円)
はちばん様(2018/06/28) スタンス:(S) BB期間終了後
予想値:7,290円(公募価格比:+6,390円)
小型の成長株で売り圧力少ない。これは今年一番の期待だ。
かめきち様(2018/06/27) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:2,500円(公募価格比:+1,600円)
クラウド関連銘柄、軽量で買いやすい価格帯なので、このくらいは上がるはず。
ATSUSHI様(2018/06/27) スタンス:(なし) BB期間終了後
予想値:4,200円(公募価格比:+3,300円)
初参加!
Ninja様(2018/06/27) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:2,500円(公募価格比:+1,600円)
評判ほど伸びないと思います。
中林 義明様(2018/06/27) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:2,100円(公募価格比:+1,200円)
継続関係での、持ち分が多いので面白い
シノ@様(2018/06/26) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:3,550円(公募価格比:+2,650円)
セカンが不振なので、案外伸びないかもしれませんが。
MB様(2018/06/26) スタンス:(B) メルアドなし BB期間終了後
予想値:3,000円(公募価格比:+2,100円)
化けるかも?
BAK様(2018/06/26) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:2,250円(公募価格比:+1,350円)
野村で当選
2.5倍くらいかな。
koheizi様(2018/06/25) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:2,230円(公募価格比:+1,330円)
cri様(2018/06/25) スタンス:(S) BB期間終了後
予想値:3,000円(公募価格比:+2,100円)
こんなところで
だーく様(2018/06/25) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:2,310円(公募価格比:+1,410円)
軽いのが楽
atare様(2018/06/24) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:1,580円(公募価格比:+680円)
太郎様(2018/06/22) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,450円(公募価格比:+2,550円)
思った以上に飛びそうな気がします
ほいみん様(2018/06/22) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,710円(公募価格比:+1,810円)
ピタリ賞ねらいです
kuro様(2018/06/22) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,700円(公募価格比:+2,800円)
4倍以上で
KISEKI様(2018/06/22) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,680円(公募価格比:+2,780円)
いくわよ。
ぽぞ様(2018/06/22) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,000円(公募価格比:+2,100円)
かなり上がると思います。
Yass様(2018/06/21) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,200円(公募価格比:+2,300円)
waikazu様(2018/06/21) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,210円(公募価格比:+2,310円)
この位は頑張って
aa様(2018/06/21) スタンス:(なし) BB期間終了前
予想値:3,000円(公募価格比:+2,100円)
こんなもん
R.M様(2018/06/21) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,180円(公募価格比:+2,280円)
ももんが様(2018/06/21) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,800円(公募価格比:+2,900円)
これくらいまでいったりして
クロフネ様(2018/06/21) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,050円(公募価格比:+1,150円)
倍はつくだろう
IPO投資家様(2018/06/21) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,850円(公募価格比:+1,950円)
希少、時代にマッチ、、、3~4倍まで行きそう
めがっさ様(2018/06/21) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,110円(公募価格比:+2,210円)
在庫管理システムは人気なので。
kazufumi8様(2018/06/20) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,800円(公募価格比:+1,900円)
主業務が時代にマッチしており期待が持てる
うい様(2018/06/20) スタンス:(なし) BB期間終了前
予想値:777円(公募価格比:-123円)
hakio様(2018/06/20) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:2,900円(公募価格比:+2,000円)
にゃんこ様(2018/06/19) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,400円(公募価格比:+2,500円)
当たるといいな。
hall様(2018/06/19) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,800円(公募価格比:+1,900円)
期待しています!
もっつまん様(2018/06/19) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,650円(公募価格比:+1,750円)
所得倍増計画様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,400円(公募価格比:+1,500円)
怒涛の野村主幹事
ダングラ様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,800円(公募価格比:+1,900円)
負け要素なし
UG様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,990円(公募価格比:+2,090円)
枚数があればなぁ
みぃた様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,180円(公募価格比:+1,280円)
このくらいかな。
みんすくみ様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,310円(公募価格比:+2,410円)
IPOバブル継続中と見ます
有賀正雄様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,000円(公募価格比:+1,100円)
在庫管理ソフトはこれから物流コスト削減の観点から絶対に必要であるので人気が上がりそう。
level様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,950円(公募価格比:+2,050円)
当たれ!
まつ様(2018/06/18) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,850円(公募価格比:+1,950円)
野村で奇跡が起きることをお願いします。
lamboru様(2018/06/18) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:953円(公募価格比:+53円)
destination様(2018/06/17) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,600円(公募価格比:+1,700円)
クラウド関連
lcms様(2018/06/17) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,250円(公募価格比:+2,350円)
野村200株だから当選はかなり厳しい
Advanced様(2018/06/17) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,300円(公募価格比:+2,400円)
人気業種
ハリケーンフューリー様(2018/06/17) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,100円(公募価格比:+2,200円)
業績堅調ながらバリュー
紫みねみ様(2018/06/17) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,600円(公募価格比:+2,700円)
4倍でどうだろうか
房州ビワ様(2018/06/17) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,800円(公募価格比:+1,900円)
N村さんくれよ~
マヌカハニー様(2018/06/17) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,500円(公募価格比:+2,600円)
これを当てて一儲けしたいですね
このもん様(2018/06/17) スタンス:(なし) BB期間終了前
予想値:4,000円(公募価格比:+3,100円)
大幅上昇を予想します♬
ごくう様(2018/06/17) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,980円(公募価格比:+2,080円)
欲しいが野村は当たらない
ipo大好きおじさん様(2018/06/17) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,200円(公募価格比:+2,300円)
エーアイとロジが欲しい。NISAでじっくり保有。エーアイはSBIで全力、でも野村じゃ、期待薄、残念。
赤羽様(2018/06/16) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:4,000円(公募価格比:+3,100円)
ロジ
ペリドット様(2018/06/16) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,400円(公募価格比:+1,500円)
3倍ぐらいはいけるかもしれんけど
背脂チャッチャ様(2018/06/16) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,200円(公募価格比:+2,300円)
後半の大当たり銘柄
アロエ様(2018/06/16) スタンス:(なし) BB期間終了前
予想値:2,500円(公募価格比:+1,600円)
上場時期がとても良い!?
スーパーアルゼンチンバックブリーカー様(2018/06/16) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,000円(公募価格比:+2,100円)
野村君銘柄ばかりで萎えます
アルファルファ様(2018/06/16) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,700円(公募価格比:+1,800円)
ビッグデータ鉄板
愛読者様(2018/06/16) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,000円(公募価格比:+2,100円)
相変わらず強欲な主幹事にはあきれます
カレーどすた様(2018/06/15) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,400円(公募価格比:+2,500円)
買いやすい価格帯、高い成長率からこのくらいは上がると思います。
枚数がそこそこありますが、主幹事野村では2枚配分なので当選は絶望的、てかいままで一度も野村で当たったことないし><
my20001様(2018/06/15) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:2,970円(公募価格比:+2,070円)
少し日程に余裕ができますね
かぶけ様(2018/06/15) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:5,000円(公募価格比:+4,100円)
絵餅。
ルイコスタ様(2018/06/14) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,000円(公募価格比:+2,100円)
3倍目安か。
あらちゃん様(2018/06/11) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:3,080円(公募価格比:+2,180円)
4倍目標
k&k様(2018/06/09) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,850円(公募価格比:+1,950円)
2000円高を目標。
かぶ君様(2018/06/08) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:2,500円(公募価格比:+1,600円)
タカ様(2018/06/06) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,010円(公募価格比:+2,110円)
欲しい!
kosyou.sio様(2018/06/04) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:890円(公募価格比:-10円)
いまいち大手には届かない感じ
みよぶー様(2018/06/03) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,500円(公募価格比:+2,600円)
いい!!。名前がいい!!
ぴち様(2018/06/03) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,460円(公募価格比:+1,560円)
7月初めの銘柄もなかなか良さげ
たくたく様(2018/06/02) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,880円(公募価格比:+2,980円)
これももうちょい単価が高いといいのになあ。複数当選なんかしたことないし。
アンテナ様(2018/06/02) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:1,460円(公募価格比:+560円)
倍増計画に期待。
ヤン・ウェンリー様(2018/06/02) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,980円(公募価格比:+1,080円)
ぎゃーふぶ様(2018/06/01) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:2,770円(公募価格比:+1,870円)
こんくらい。
応援してます様(2018/06/01) スタンス:(B) メルアドなし BB期間終了前
予想値:900円(公募価格比:±0円)
ASP事業としては成功していますが、マザーズにしては、成長性に欠けます。
社内体制と製品戦略&マーケティングができていません。
ドリーム様(2018/06/01) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,100円(公募価格比:+1,200円)
このくらい
ハウス様(2018/06/01) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:2,310円(公募価格比:+1,410円)
欲しいです。
ジン毛ベア様(2018/06/01) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:2,310円(公募価格比:+1,410円)
何か想定価格が慎ましく応援したくなる銘柄です‼
あおいそら様(2018/05/31) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:800円(公募価格比:-100円)
売り上げ鈍化ぎみ。利益はすこし伸びてるが、割高感あり。
きむ様(2018/05/31) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:1,460円(公募価格比:+560円)
2倍はあるかな
※ 情報は更新・訂正されている可能性がありますので、詳細は企業ホームページ・目論見書などで確認してください。