アニコム　ホールディングス（株）のIPO新規上場情報

日程・概要
割当
業績・株主
スタンス・評価
読者予想

アニコム　ホールディングス（株）の概要

市場：東M (保険業)

事業内容：ペット保険専業のアニコム損保等子会社の経営管理並びにこれに附帯する業務

アニコム　ホールディングス（株）のIPO(新規上場)日程関連

仮条件決定日	0010/02/09 (火)
ＢＢ期間	開始： 0010/02/12 (金) ～終了： 0010/02/18 (木)
公募価格決定	0010/02/19 (金)
購入申込期間	開始： 0010/02/23 (火) ～終了： 0010/02/26 (金)
上場予定日	2010/03/03 (水)

アニコム　ホールディングス（株）のIPO(新規上場)基本情報

公募株式数	総計：856,000株（公募：750,000株 / 売出：106,000株）売出株式比率：12.4%
O.A.分	128,400株（O.A.=オーバーアロットメント）
発行済株数	3,918,600株（上場時、公募株数含む）
OR	25.1% （オファリング・レシオ、OA分含む計算）
想定価格	1,800円
仮条件価格	1,900～2,000円 (変動率：+5.6% ～+11.1% 超強気 )
公募価格	2,000円（想定価格との差：+200円 / +11.1% ）
IPOの資金用途	アニコム損害保険会社への投資に全額充当予定。残額については、アニコム損害保険会社の事業の進捗状況や財務状況を勘案しながら適切な時期に投資を実施していく予定だが、それまでは安全性の高い金融商品で運用予定。

アニコム　ホールディングス（株）のIPO価格マトリックス（価格・吸収金額・時価総額）

	想定価格	公開価格	初値	現在値
株価	1,800円	2,000円 +200円	4,000円 +2,000円	582円分割 16倍 (+5,312円)
変化率		+11.1%	+100.0%	+132.8%
吸収金額	17.7億円	19.6億円 +1.96億円	39.3億円 +19.6億円
時価総額	70.5億円	78.3億円 +7.83億円	156億円 +78.3億円	473億円 +316億円

※左から右へ時系列的に並んでいます。増減比は左のカラム（行）に対するものです。

※吸収金額はOA（オーバーアロットメント）分を含んで計算しています。

日程・概要
割当
業績・株主
スタンス・評価
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アニコム　ホールディングス（株）の取り扱い証券会社と引受割合・シンジケート

主幹事証券

野村證券

幹事団と割当

証券会社名	割当数	割当(%)	抽選配分
野村證券	-	-	-枚
SBI証券	-	-	-枚
マネックス証券	-	-	-枚
三菱UFJモルガン・スタンレー証券	-	-	-枚
SMBCフレンド証券	-	-	-枚
髙木証券	-	-	-枚
(その他：)

※抽選配分は過去の個人投資家への同一条件抽選状況をもとに、およその配分量を算出したものです。

企業データ

会社名	アニコム　ホールディングス（株）
所在地	東京都新宿区下落合1-5-22 アリミノビル2階
設立	2000年07月05日
従業員数	5人
監査法人	あらた

アニコム　ホールディングス（株）の概況（直近の経営指標、業績予想）

アニコム　ホールディングス（株）のストックオプション（新株予約権）の状況

データ未更新。2015年6月以降の上場銘柄に関して情報更新中です。

日程・概要
割当
業績・株主
スタンス・評価
読者予想

アニコム　ホールディングス（株）の初値予想・評価・BBスタンス・初値結果関連

BB参加姿勢	評価： (B:やや積極的)
初値予想 (BB開始時)	まだ更新していません
直前予想 (上場前)	まだ更新していません
初値	4,000円（公募比: +2,000円/+100.0%）

※評価はＳ～Ｄまで、初値予想はＢＢ開始時と上場前直前に行っています。

・新規承認時の第一印象

ようやく今年一発目の新規承認が出ました！
ペット保険事業という異色の事業でなかなか面白い銘柄です。

・ブックビルディング姿勢に対するコメント

１．注目度
2010年度最初のIPOということで注目度は高そうです。
仮条件も上げてきたところを強気の姿勢が伺えます。
主幹事も野村證券で、あまり公募割れの心配を感じません。
評価は４としています。

２．割安性
2010年、１月期のEPS48.07からPERを仮条件ベースで計算すると
39.5倍～41.6倍程度となり、決して割安とはいえません。
ただし同業他社との比較という点ではペット保険というのは目新しく
割安性はあまり重視されない結果になるかもしれません。
評価は２としています。

３．規模
吸収金額は約17.7億（想定価格ベースOA分含む）と大き目ですが、
マザーズ上場で主幹事、野村ですので問題ないレベルでしょう。
既存株主にファンド系も多いですが、ロックアップもそこそこに掛かっており、
初値に響くようなことは無いと思います。
ただ公開株数も多いので、評価は３としています。

４．業種
ペット保険ということで目新しさは◎。
ペット業界は不況にも強そうですし、業績も伸びています。
また集める資金の使途も、借金補充等ではないので好感触です。
評価は４としています。

５．評価
評価というのはその他的な分野です。
他の方の見方など雰囲気、特注部分を見ています。
とにかく一発目ということで、この部分は今回は高目です。
評価は４としました。

全体考察
総合得点は１７点で、私のBBスタンスはB評価です。
まぁ欲しいなと感じます。ということで全力でBBを行う予定です。

いずれにせよ、主幹事野村で当たりにくい銘柄でもあります。
むしろ当選すればラッキーな銘柄です。
頑張って当てていきたいです^^