アズ企画設計の概要
アズ企画設計のIPO(新規上場)日程関連
| 仮条件決定日 | 2018/03/08 (木) |
|---|---|
| ＢＢ期間 | 開始： 2018/03/12 (月) ～ 終了： 2018/03/16 (金) |
| 公募価格決定 | 2018/03/19 (月) |
| 購入申込期間 | 開始： 2018/03/20 (火) ～ 終了： 2018/03/26 (月) |
| 上場予定日 | 2018/03/29 (木) |
アズ企画設計のIPO(新規上場)基本情報
| 公募株式数 | 総計：270,000株 （公募：200,000株 / 売出：70,000株）売出株式比率：25.9% |
|---|---|
| O.A.分 | 40,500株 （O.A.=オーバーアロットメント） |
| 発行済株数 | 900,000株 （上場時、公募株数含む） |
| OR | 34.5% （オファリング・レシオ、OA分含む計算） |
| 想定価格 | 2,160円 |
| 仮条件価格 | 2,060～2,160円 (変動率：-4.6% ～0.0% 中立 ) |
| 公募価格 | 2,160円（想定価格との差：0円 / 0.0% ） |
| IPOの資金用途 | 全額を不動産販売事業における販売用不動産の取得費用に充当する予定 |
アズ企画設計のIPO価格マトリックス（価格・吸収金額・時価総額）
| 想定価格 | 公開価格 | 初値 | 現在値 | |
|---|---|---|---|---|
| 株価 | 2,160円 | 2,160円 ±0円 |
4,705円
+2,545円 |
2,425円
(-2,280円) |
| 変化率 | 0.0% | +117.8% | -48.5% | |
| 吸収金額 | 6.70億円 | 6.70億円 ±0.0億円 |
14.6億円 +7.90億円 |
|
| 時価総額 | 19.4億円 | 19.4億円 ±0.0億円 |
42.3億円 +22.9億円 |
29.2億円 -13億円 |
※左から右へ時系列的に並んでいます。増減比は左のカラム（行）に対するものです。
※吸収金額はOA（オーバーアロットメント）分を含んで計算しています。
アズ企画設計の取り扱い証券会社と引受割合・シンジケート
| 主幹事証券 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 幹事団と割当 |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
※抽選配分は過去の個人投資家への同一条件抽選状況をもとに、およその配分量を算出したものです。
企業データ
| 会社名 | アズ企画設計 |
|---|---|
| 所在地 | 埼玉県川口市戸塚二丁目12番20号 |
| 設立 | 1989年04月26日 |
| 従業員数 | 37人 |
| 監査法人 | 新日本有限責任監査法人 |
アズ企画設計の概況（直近の経営指標、業績予想）
| 決算期 | 売上 変化率 |
経常利益 変化率 |
当期利益 変化率 |
純資産 総資産 |
|---|---|---|---|---|
| 2013/02 (単・24期) |
1,012,808 | 71,115 | 39,949 | 155,422 1,466,004 |
| 2014/02 (単・25期) |
1,074,627 6.1% |
80,699 13.5% |
48,622 21.7% |
204,141 1,301,495 |
| 2015/02 (単・26期) |
1,777,584 65.4% |
243,167 201.3% |
163,218 235.7% |
367,561 1,608,652 |
| 2016/02 (単・27期) |
2,883,749 62.2% |
26,871 -88.9% |
6,729 -95.9% |
374,153 3,562,858 |
| 2017/02 (単・28期) |
4,742,250 64.4% |
259,452 865.5% |
156,832 2,230.7% |
531,144 4,417,980 |
| 2018/02 (単・29期) |
6,361,000 34.1% |
399,000 53.8% |
270,000 72.2% |
0 0 |
1株あたりに基づく指標
・単独| 決算期 | EPS | BPS | 配当 |
|---|---|---|---|
| 2013/02(単・24期) | 28,535.46 | 111,016.16 | 0 |
| 2014/02(単・25期) | 34,730.01 | 145,815.05 | 0 |
| 2015/02(単・26期) | 116,584.71 | 262,543.78 | 0 |
| 2016/02(単・27期) | 9.61 | 534.50 | 0 |
| 2017/02(単・28期) | 224.05 | 758.78 | 0 |
| 2018/02(単・29期) | 386.11 | 890.27 | 0 |
| 予想PER | 5.59倍 (2018/02単・参考EPS:386.11・想定価格2,160円ベース) |
|---|---|
| 予想PBR | 2.43倍 (2018/02単・参考BPS:890.27・想定価格2,160円ベース) |
| 予想配当 | --(2018/02) |
アズ企画設計の上場前既存株主の状況（ロックアップ・ベンチャーキャピタル保有状況）
| 氏名 | 株数（株） | 割合（%） | ロックアップ |
|---|---|---|---|
| 松本 俊人 | 500,000 (70,000:14.0%) |
60.24 | 180日 |
| 合同会社ヒトプラン | 200,000 | 24.10 | 180日 |
| 株式会社アズ企画設計 | 100,000 | 12.05 | |
| 小尾 誠 | 7,500 | 0.90 | |
| 磯部 和夫 | 4,000 | 0.48 | |
| 磯 聖子 | 2,500 | 0.30 | |
| 石田 恭一 | 2,500 | 0.30 | |
| 河合 洋将 | 2,500 | 0.30 | |
| 平山 雅彦 | 2,000 | 0.24 | |
| 小川 将弘 | 1,500 | 0.18 | |
| 既存株主総計(17) | 830,000 | 100 | 対象 630,000株 カバー率 82.89% |
※上位１０名までを表示。株数のカッコ内は売出放出数と割合。
※ベンチャーキャピタルの名称を青色で表示
| VC推定保有(0) （内ロックアップ） |
上場前：0株 売出後：0株 0株(0.00%) |
|---|
アズ企画設計のストックオプション（新株予約権）の状況
| 総会決議 | 対象株数（株） | 行使価格（円） | 行使期間 |
|---|---|---|---|
| 2017-01-16 | 30,000 | 192 | (自)2019-01-17～(至)2025-01-16 |
| SO総計(1) | 30,000 | 上場時算入 | 0株 |
アズ企画設計の初値予想・評価・BBスタンス・初値結果関連
| BB参加姿勢 | 評価： (B:やや積極的) |
|---|---|
| 初値予想 (BB開始時) |
4,400円（想定価格比: +2,240円/+103.7%） |
| 直前予想 (上場前) |
4,960円（公募比: +2,800円/+129.6%） |
| 初値 | 4,705円（公募比: +2,545円/+117.8%） |
・新規承認時の第一印象 
(B:やや積極的)
(B:やや積極的)不動産再生後、投資物件にする不動産関連銘柄。景気に左右されやすそう。
枚数少なめでとりあえず需給面で上場初値は上昇か？
とりあえず、現在の業績は順調。短期勝負で。
枚数少なめでとりあえず需給面で上場初値は上昇か？
とりあえず、現在の業績は順調。短期勝負で。
・ブックビルディング姿勢に対するコメント
１．注目度…全般的なＩＰＯとしての注目
埼玉県本店の小型不動産業。JASDAQスタンダード上場で基本的に注目度は低い。
3月のIPOラッシュ後半上場ではやや割り引いた判断も必要かもしれない。
中古リノベーション系が主流だが、これといって業態に特色もない。
２．割安性…ＰＥＲ，ＰＢＲなど財務情報、価格設定から
2018年2月度、単体予想EPSは386.11円。
想定価格2,160円から計算される予想PERは約5.59倍。
業績の伸びを踏まえると、価格設定はそれなりに魅力的に見える。
３．規模…吸収金額と市場、売り圧力関係
吸収金額は約6.7億円（想定価格ベースOA分含む）の小型IPO、
上場市場はJASDAQスタンダード、主幹事はみずほ証券。
公募売出比や、オファリングレシオも適正水準内。今のIPO相場ならこれでも供給少なく見えるか？
既存株主にベンチャーキャピタルは見当たらない。
ストック・オプションの未行使残は2019年からの行使で192円価格3万枚。影響は軽微。
既存株の殆どは代表と資金管理会社？が持っていて180日のロックアップと上場後の売り圧力はかなり低い。
需給面は今のIPO相場を鑑みると、かなり有利な状況な銘柄。
４．業種…人気化しそうな業種か？魅力があるかなど
不動産業の魅力は、世の中の景気の流れにもよるが現状は不動産過熱ぶりな印象。
ということで上場時は特に問題なし。
低PERながら、後々、配当や優待還元などもしっかり出してくるのが不動産業の魅力かもしれない。
５．評価…総合的評価や特記的事項を含める
業種や業態的には何の変哲もない地味系IPOだが、需給関係で見れば初値はプラス。
業績の伸びもよく価格設定的にも魅力的。
問題点も少なく、A級評価に近いレベルで初値は上がりそうな印象。
ただし、内容に特色がそれほどない点と、枚数も多くなく取得困難なことを考えると妙味としてやや割引。
全体考察
総合得点は7点で、私のBBスタンスはB評価です
埼玉県本店の小型不動産業。JASDAQスタンダード上場で基本的に注目度は低い。
3月のIPOラッシュ後半上場ではやや割り引いた判断も必要かもしれない。
中古リノベーション系が主流だが、これといって業態に特色もない。
２．割安性…ＰＥＲ，ＰＢＲなど財務情報、価格設定から
2018年2月度、単体予想EPSは386.11円。
想定価格2,160円から計算される予想PERは約5.59倍。
業績の伸びを踏まえると、価格設定はそれなりに魅力的に見える。
３．規模…吸収金額と市場、売り圧力関係
吸収金額は約6.7億円（想定価格ベースOA分含む）の小型IPO、
上場市場はJASDAQスタンダード、主幹事はみずほ証券。
公募売出比や、オファリングレシオも適正水準内。今のIPO相場ならこれでも供給少なく見えるか？
既存株主にベンチャーキャピタルは見当たらない。
ストック・オプションの未行使残は2019年からの行使で192円価格3万枚。影響は軽微。
既存株の殆どは代表と資金管理会社？が持っていて180日のロックアップと上場後の売り圧力はかなり低い。
需給面は今のIPO相場を鑑みると、かなり有利な状況な銘柄。
４．業種…人気化しそうな業種か？魅力があるかなど
不動産業の魅力は、世の中の景気の流れにもよるが現状は不動産過熱ぶりな印象。
ということで上場時は特に問題なし。
低PERながら、後々、配当や優待還元などもしっかり出してくるのが不動産業の魅力かもしれない。
５．評価…総合的評価や特記的事項を含める
業種や業態的には何の変哲もない地味系IPOだが、需給関係で見れば初値はプラス。
業績の伸びもよく価格設定的にも魅力的。
問題点も少なく、A級評価に近いレベルで初値は上がりそうな印象。
ただし、内容に特色がそれほどない点と、枚数も多くなく取得困難なことを考えると妙味としてやや割引。
全体考察
総合得点は7点で、私のBBスタンスはB評価です
アズ企画設計へのみんなの初値予想
初値的中で最大2000円分のアマゾンギフト券をゲット！皆さんの初値予想の投稿をお待ちしています。アズ企画設計の初値予想投票は締め切りました。
現在の読者予想件数：68件
読者予想サマリ 平均値：4,558円 | 中央値：4,200円 | 補正値：4,406円
最高：19,440円 >>>> 最低：1,670円
最高：19,440円 >>>> 最低：1,670円
kuro様(2018/03/26) スタンス：(B) BB期間終了後
予想値：4,800円(公募価格比：+2,640円)
小さいから2倍以上で
けんけん様(2018/03/26) スタンス：(B) BB期間終了後
予想値：3,996円(公募価格比：+1,836円)
設計どおり進行
ぎゃーふぶ様(2018/03/25) スタンス：(B) BB期間終了後
予想値：4,300円(公募価格比：+2,140円)
こんなもんでしょ。
あらちゃん様(2018/03/25) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：3,990円(公募価格比：+1,830円)
少し地合いも悪くなってきたのでこんなものでしょう
ミリオン繁様(2018/03/24) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：5,310円(公募価格比：+3,150円)
不動産でも小型なのでこのくらいあるかも
yamara様(2018/03/22) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：4,420円(公募価格比：+2,260円)
このあたりか
haruko12様(2018/03/21) スタンス：(なし) BB期間終了後
予想値：7,800円(公募価格比：+5,640円)
A～Cまで予想が分かれているので、悩みます。SBIで頂いたので、期待したいです。
ゆたかくん様(2018/03/21) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：4,600円(公募価格比：+2,440円)
2倍強。このくらいでしょ。買い疲れ感も無いし。
ロデオ様(2018/03/20) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：4,500円(公募価格比：+2,340円)
２倍は超えそうですね。
かへる様(2018/03/20) スタンス：(B) BB期間終了後
予想値：3,700円(公募価格比：+1,540円)
個人的には３月後半以降に上場する銘柄では一番魅力なし・・・。
小型で需給良しの利点をどれだけ生かせるかが全ての銘柄と見た。
地合いがよければ4200円、悪ければ3200円あたりでの初値予想と見る。
小型で需給良しの利点をどれだけ生かせるかが全ての銘柄と見た。
地合いがよければ4200円、悪ければ3200円あたりでの初値予想と見る。
IPO初心者様(2018/03/20) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：4,200円(公募価格比：+2,040円)
当たった！ これくらい行ってほしい。
アズマックス様(2018/03/20) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：4,400円(公募価格比：+2,240円)
「ここも」間違いないでしょう。
上げない理由が見当たりません。
上げない理由が見当たりません。
にゃが様(2018/03/19) スタンス：(B) BB期間終了後
予想値：5,000円(公募価格比：+2,840円)
当たれば欲しい
ほいみん様(2018/03/18) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：4,450円(公募価格比：+2,290円)
ピタリ賞ねらいです
ほまれ様(2018/03/18) スタンス：(B) BB期間終了後
予想値：5,790円(公募価格比：+3,630円)
この辺りだと思います
キユキ様(2018/03/18) スタンス：(D) BB期間終了後
激予想値：19,440円(公募価格比：+17,280円)
芋煮会するのに丁度いい物件があるよ
アロエ様(2018/03/17) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：5,200円(公募価格比：+3,040円)
フェイスﾈｯﾄﾜｰｸの初値高騰が追い風！？
ストライカー様(2018/03/17) スタンス：(A) BB期間終了後
予想値：4,020円(公募価格比：+1,860円)
こんなところで！
hiro様(2018/03/16) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：3,960円(公募価格比：+1,800円)
これくらい
タカ様(2018/03/16) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,800円(公募価格比：+1,640円)
これくらいでしょう
k&k様(2018/03/15) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,800円(公募価格比：+1,640円)
こんなもんでしょう
つよぽん様(2018/03/15) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,500円(公募価格比：+2,340円)
この位はいくでしょう。
カレーどすた様(2018/03/15) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,500円(公募価格比：+2,340円)
ここまで、３月上場銘柄が予想以上に初値形成高めできているので、気持ち高めに予想。
A4用紙様(2018/03/14) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,860円(公募価格比：+1,700円)
地味だけど上がる
hall様(2018/03/14) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,860円(公募価格比：+2,700円)
これくらい上がると思います！
よぷ様(2018/03/13) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,700円(公募価格比：+2,540円)
強気で
愛読者様(2018/03/13) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：4,400円(公募価格比：+2,240円)
売り圧力が小さいのは魅力ですが、このセクターは持ちたくないです。
UG様(2018/03/13) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,280円(公募価格比：+1,120円)
割安な点が評価できます
しぶしげ様(2018/03/13) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：3,995円(公募価格比：+1,835円)
こんなもん
FP様(2018/03/13) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：4,290円(公募価格比：+2,130円)
２倍程度を予想。
団蔵様(2018/03/13) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,200円(公募価格比：+1,040円)
個人的には弱気
ももんが様(2018/03/13) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,300円(公募価格比：+2,140円)
これくらいまでいったりして
めがっさ様(2018/03/12) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：3,700円(公募価格比：+1,540円)
枚数が少ないので。
my20001様(2018/03/12) スタンス：(S) BB期間終了前
予想値：4,730円(公募価格比：+2,570円)
年度末でソワソワしてそうですね
だーく様(2018/03/12) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：4,080円(公募価格比：+1,920円)
２倍手前で決まり
みんすくみ様(2018/03/12) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,200円(公募価格比：+1,040円)
地合いが戻ってきてます
ごくう様(2018/03/12) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,250円(公募価格比：+2,090円)
まつ様(2018/03/12) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：4,760円(公募価格比：+2,600円)
小型銘柄だから２倍ぐらいで。
IPO投資家様(2018/03/12) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：4,000円(公募価格比：+1,840円)
ジャスダック，不動産なので、ちと不安だが、枚数少ないので2倍近く上昇するのでは。
スーパーアルゼンチンバックブリーカー様(2018/03/11) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,500円(公募価格比：+1,340円)
ピタリ賞ねらうよ！
オードリー春日井様(2018/03/11) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,415円(公募価格比：+2,255円)
こんな感じか
背脂チャッチャ様(2018/03/11) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,250円(公募価格比：+2,090円)
２倍超えてくるかも
ペリドット様(2018/03/11) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：5,000円(公募価格比：+2,840円)
初日後半ぐらいでよるんじゃないかと
このもん様(2018/03/11) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,500円(公募価格比：+2,340円)
過密スケジュールに勝てるかな
房州ビワ様(2018/03/11) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,400円(公募価格比：+1,240円)
小型不動産
高が知れている
高が知れている
アルファルファ様(2018/03/11) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,800円(公募価格比：+1,640円)
現状の景気ではプラス
マヌカハニー様(2018/03/11) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,350円(公募価格比：+1,190円)
小型、業績好調
のぶ様(2018/03/11) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,360円(公募価格比：+1,200円)
このくらい
紫みねみ様(2018/03/10) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,000円(公募価格比：+1,840円)
期待の小型不動産
MiracleZ様(2018/03/10) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：2,680円(公募価格比：+520円)
このくらいかな
ＷＡＩＫＡＺＵ様(2018/03/10) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,860円(公募価格比：+1,700円)
そこそこかな？
伊東様(2018/03/10) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,950円(公募価格比：+2,790円)
枚数が少ないという間隙をついて、これくらいいくのでは・・・
ken様(2018/03/09) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：2,780円(公募価格比：+620円)
いい会社です
かぶけ様(2018/03/08) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,250円(公募価格比：+1,090円)
極々普通の予想
赤羽様(2018/03/08) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：6,000円(公募価格比：+3,840円)
軽い
WIND様(2018/03/07) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：3,300円(公募価格比：+1,140円)
IPOラッシュですね
ルイコスタ様(2018/03/06) スタンス：(なし) BB期間終了前
予想値：4,900円(公募価格比：+2,740円)
魅力的
みよぶー様(2018/03/02) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：5,000円(公募価格比：+2,840円)
ＩＰＯブームがどこまで続くか・・・・まだまだこれからでしょう。。
あっぷだうん様(2018/03/01) スタンス：(C) BB期間終了前
予想値：3,260円(公募価格比：+1,100円)
この辺が妥当な線かな？
あおいそら様(2018/02/28) スタンス：(S) BB期間終了前
激予想値：12,000円(公募価格比：+9,840円)
良い
松村 だよー 様(2018/02/26) スタンス：(C) メルアドなし BB期間終了前
予想値：1,670円(公募価格比：-490円)
だめだこりゃ。
IPOちゃん様(2018/02/26) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：3,500円(公募価格比：+1,340円)
スティンガー様(2018/02/25) スタンス：(A) BB期間終了前
予想値：4,300円(公募価格比：+2,140円)
地味銘柄ですが、枚数の少ないこういうのが高値を付けるかもしれません。
たく様(2018/02/24) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,300円(公募価格比：+1,140円)
小さいから
ジン毛ベア様(2018/02/24) スタンス：(C) BB期間終了前
予想値：2,980円(公募価格比：+820円)
こんなくらいかな⁉
きむ様(2018/02/23) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：2,430円(公募価格比：+270円)
これぐらいかな
千恵子様(2018/02/23) スタンス：(B) BB期間終了前
予想値：3,100円(公募価格比：+940円)
こんなもの
hakio様(2018/02/23) スタンス：(S) BB期間終了前
激予想値：11,000円(公募価格比：+8,840円)
※ 情報は更新・訂正されている可能性がありますので、詳細は企業ホームページ・目論見書などで確認してください。