アーキテクツ・スタジオ・ジャパンのIPO新規上場情報

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンの概要

アーキテクツ・スタジオ・ジャパン
市場:東M (サービス業)
事業内容:建築家を活用した建物づくりの選択肢を提供するASJ建築家ネットワーク事業の展開

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンのIPO(新規上場)日程関連

仮条件決定日 2013/11/29 (金)
BB期間 開始: 2013/12/02 (月) ~ 終了: 2013/12/06 (金)
公募価格決定 2013/12/09 (月)
購入申込期間 開始: 2013/12/10 (火) ~ 終了: 2013/12/13 (金)
上場予定日 2013/12/18 (水)

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンのIPO(新規上場)基本情報

公募株式数 総計:300,000株
(公募:250,000株 / 売出:50,000株)売出株式比率:16.7%
O.A.分 45,000株
発行済株数 1,460,000株 (上場時、公募株数含む)
OR 23.6% (オファリング・レシオ、OA分含む計算)
想定価格 1,590円
仮条件価格 1,850~2,050円 (変動率:+16.4%+28.9% 超強気 )
公募価格 2,050円
IPOの資金用途 ASJ建築家ネットワーク事業の認知度向上やASJブランドの浸透等を図るための広告宣伝費用、スタジオ運営会社への営業支援等に係る販売促進費用、当社独自開発の情報管理 システム(A-POS)及び建築家対応積算ソフト(COSNAVI)等の基幹情報システム開発に係る設備投資資金、財務体質向上のための借入金返済

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンのIPO価格マトリックス(価格・吸収金額・時価総額)

想定価格 公開価格 初値 現在値
株価 1,590円 2,050円
+460円
4,600円
+2,550円
1,570円
(-3,030円)
変化率 +28.9% +124.4% -65.9%
吸収金額 5.48億円 7.72億円
+1.58億円
15.8億円
+8.79億円
時価総額 23.2億円 29.9億円
+6.71億円
67.1億円
+37.2億円
25.5億円
-42億円
※左から右へ時系列的に並んでいます。増減比は左のカラム(行)に対するものです。
※吸収金額はOA(オーバーアロットメント)分を含んで計算しています。

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンの取り扱い証券会社と引受割合・シンジケート

主幹事証券
幹事団と割当
証券会社名 割当数 割当(%) 抽選配分
野村證券 255,000株 85.00% 230枚
大和証券 9,000株 3.00% 14枚
SMBC日興証券 9,000株 3.00% 9枚
みずほ証券 9,000株 3.00% 9枚
香川証券 9,000株 3.00% -枚
マネックス証券 3,000株 1.00% 30枚
岡三証券 3,000株 1.00% 3枚
岩井コスモ証券 3,000株 1.00% 3枚
(その他: 野村ネット&コール )
※抽選配分は過去の個人投資家への同一条件抽選状況をもとに、およその配分量を算出したものです。

企業データ

会社名 アーキテクツ・スタジオ・ジャパン
所在地 東京都港区高輪三丁目23番14号
設立 2007年11月09日
従業員数 59人
監査法人 有限責任あずさ監査法人

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンの概況(直近の経営指標、業績予想)

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンのストックオプション(新株予約権)の状況

データ未更新。2015年6月以降の上場銘柄に関して情報更新中です。

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンの初値予想・評価・BBスタンス・初値結果関連

BB参加姿勢 評価:9点 (A:積極的)
初値予想
(BB開始時)
5,200円(想定価格比: +3,610円/+227.0%
直前予想
(上場前)
4,800円(公募比: +2,750円/+134.1%
初値 4,600円(公募比: +2,550円/+124.4%
※評価はS~Dまで、初値予想はBB開始時と上場前直前に行っています。
・新規承認時の第一印象
マザーズ上場、野村主幹事。
セクターはサービス業。
利益構造がよく分かりませんが、建築家の会員ビジネス?特化型人材ビジネスでしょうか?

業績はそこそこで、緩やかな伸びまたは横ばい。
小粒IPOですので初値は期待できるでしょう。
・ブックビルディング姿勢に対するコメント
1.注目度…全般的なIPOとしての注目

東証マザーズ上場ということで、上場日の参加注目度とし ては
IPOが被る中ある方と感じる。

正直、注目度それ程でも超軽量IPOで大丈夫。

2.割安性…PER,PBRなど財務情報、価格設定から

2014年3月度の単独予想EPSは123.1円。
想定価格1,590円から計算される予想PERは約12.9倍。

仮条件は大幅に上げてきたので、上限出来ますとこの値は結構変わってくる。
ネット系とかではないのでべらぼうに高いPERにはなっていない。

ただ業績の伸びはいいので、もう少し評価されそうだ。

3.規模…吸収金額と市場、売り圧力関係

吸収金額は約5.49億円(想定価格ベースOA分含む)の超小型IPO、
上場市場は東証マザーズ。主幹事は野村證券。

マザーズの最軽量級といった感じで、上場日が重なっても値が飛びそうな予感。

ベンチャーキャピタルの推定保有数は292千株。
基本、上位の組合には他の株主含めロックアップあり。
ロックアップは90日間。1.5倍または発行価格の1.5倍以上で売却可能。

ストック・オプションの未行使残高は91千株。
行使価格は1000円とめちゃくちゃ安くもなく妥当か?
またボリューム小さい。

最軽量級の上場で、ほぼ確実に需給面ではプレミア級。

4.業種…人気化しそうな業種か?魅力があるかなど

正直、建築家を集めて認証するようなビジネスモデルが流行るのか?
図りかねるところがあるが、一般的に見て謎や不信感もあるところで
認証制ビジネスをするのは面白いといえる。

また不動産関係の今の時期の上場はプラスと言えそう。
認知度向上という上場メリットも有り。

5.評価…総合的評価や特記的事項を含める

いづれにせよ、軽量プレミアIPOで獲得することすら難しい。
公募参加が難しく、反対に上場日が被ることで初値が安く付くことを
狙っているセカンダリのほうが多いかもしれない。

全体評価としては、当たりにくさを割り引いて9点としました。

全体考察
総合得点は9点で、私のBBスタンスはA評価です

アーキテクツ・スタジオ・ジャパンへのみんなの初値予想

初値的中で最大2000円分のアマゾンギフト券をゲット!皆さんの初値予想の投稿をお待ちしています。
アーキテクツ・スタジオ・ジャパンの初値予想投票は締め切りました。
現在の読者予想件数:25件
読者予想サマリ 平均値:4,829円 | 中央値:4,800円 | 補正値:4,809円
最高:7,800円 >>>> 最低:2,680円
あめあめ様(2013/12/13) スタンス:(B) BB期間終了後
予想値:3,000円(公募価格比:+950円)
同日上場4社で流入資金分散。
iskj様(2013/12/11) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:5,000円(公募価格比:+2,950円)
ta3様(2013/12/11) スタンス:(なし) BB期間終了後
予想値:5,000円(公募価格比:+2,950円)
ASJ様(2013/12/09) スタンス:(なし) BB期間終了後
予想値:3,000円(公募価格比:+950円)
ここまでかな
けーさいとう様(2013/12/09) スタンス:(A) BB期間終了後
予想値:4,720円(公募価格比:+2,670円)
2倍位を予想
ひろ様(2013/12/06) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:4,320円(公募価格比:+2,270円)
2014.3 EPSX40倍。
ten様(2013/12/06) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:4,580円(公募価格比:+2,530円)
業態がユニーク。
hhgg様(2013/12/05) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:2,950円(公募価格比:+900円)
戸建に特化したゼネコン的な役割を果たす事業?
ネット社会になって活性化されたビジネスモデルなんでしょうか、PHOTO GALLERYを見て凄い!と思ったけどハイソな人じゃないと落ち着かないかも
建設業界的で長期的には??
バシャール様(2013/12/05) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:5,800円(公募価格比:+3,750円)
二日目の午前と予想
マリン様(2013/12/05) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:6,600円(公募価格比:+4,550円)
ちょいとでかく予想
oowaraiboom様(2013/12/04) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:3,000円(公募価格比:+950円)
山本太郎様(2013/12/04) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:7,800円(公募価格比:+5,750円)
申し込みは、するが当たるとは思えないのがつらい
まことに様(2013/12/04) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:7,500円(公募価格比:+5,450円)
当たってみたい!
hebe様(2013/12/03) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:7,000円(公募価格比:+4,950円)
小型、2桁成長
tarm様(2013/12/03) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:5,500円(公募価格比:+3,450円)
意外にみなさんの予想低いんですねえ。
愛読者様(2013/12/02) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:6,100円(公募価格比:+4,050円)
枚数少ないので、跳ねるでしょう。
my20001様(2013/12/01) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:4,800円(公募価格比:+2,750円)
年明け新規銘柄の発表が無いですが、しばらく休みでしょうか
とーます様(2013/11/30) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:6,500円(公募価格比:+4,450円)
12/24の銘柄はオーラスでマネーゲームになるがそれ以外ではピカイチ。
ぶん様(2013/11/27) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:6,000円(公募価格比:+3,950円)
野村で当たれば奇跡じゃー
タケ様(2013/11/25) スタンス:(S) BB期間終了前
予想値:5,000円(公募価格比:+2,950円)
ピッタリ
Vega様(2013/11/20) スタンス:(C) BB期間終了前
予想値:2,680円(公募価格比:+630円)
良く分からない事業で、こんなもん。
IPOの銭形様(2013/11/17) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,840円(公募価格比:+1,790円)
当たる気がしない。
ゴリラ様(2013/11/15) スタンス:(B) BB期間終了前
予想値:3,200円(公募価格比:+1,150円)
収益性の成長度がまだ未知数
nana様(2013/11/15) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,600円(公募価格比:+1,550円)
枚数少ないので。
きむ様(2013/11/13) スタンス:(A) BB期間終了前
予想値:3,240円(公募価格比:+1,190円)
※ 情報は更新・訂正されている可能性がありますので、詳細は企業ホームページ・目論見書などで確認してください。

コメントは受け付けていません。

サブコンテンツ

このページの先頭へ